通过股票的均线多头系统并加入风险指标进行选股，选取前4条均线组成我们的均线系统，即5日均线，10日均线、20日均线、60日均线，当这4条均线呈多头排列时我们则认为股价处于上升通道中。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】风控指标定义为股价相对上月最高价的跌幅。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）这里我们按照风控指标数值跌幅从高到低的股票构建组合，选取风控指标数值最低的若干只股票。
        随机选取2016年6月至2017年3月时间段检验策略，从沪深300指数成分股中选取标的，策略的表现相对较好，对冲后收益的最大回撤要高于没有对冲的策略，主要是因为我们选取的股票是等权重组合，没有考虑到成股份在沪深300指数中的占比，缺失了对行业中性的考虑。
        为了检验策略是否为偶然性，将策略检验的周期扩大至2008年至2016年，从长周期检验的效果来看，策略表现的并不理想，因此，此前的操作具有一定的偶然性，因此对策略进行进一步的优化。
        将标的范围扩大至所有A股，同时加大换仓的频率，将半年换仓提高至每个月换仓，同时加大风控指标的覆盖范围，将风控指标扩大至股价相对前三个月每个月最高价的跌幅。
        改进后五只股票组合策略的收益率为22.16%，但其绩效指标并不理想，最大回撤、波动率较大，夏普比率、信息系数较小，主要原因是策略并未止损，如能按照风控标准有效止损，策略绩效能够进一步提升。
        风险提示：量化模型结论为统计上的概率事件，并不能保证百分之百获利，同时，模型或者指标也有失效的风险。